Vad betyder risk för din pension?

Risk är ett knepigt ord. Oftast är det något som enbart för tankarna till något farligt, risk för storm och åska, risk för älgar på vägen eller risk för sämre tider. Men när vi pratar om pengar och kapitalinkomster är risk plötsligt något som kan vara riktigt bra. Vad betyder egentligen risk för din pension?

En tecknad bild som visar olika tankar om begreppet risk
Vad betyder risk för dig?

Vad betyder risk för dig?

Den här bilden kommer från omslaget till en avhandling, Financial advisory services, av Inga-Lill Söderberg. Den visar hur olika vi kan tänka när vi hör ordet risk. Även om vi bara pratar om finansiell risk så är det ändå inte lätt att förstå vad olika risknivåer på mitt sparande får för betydelse när jag blir pensionär. Vad betyder en värdeutveckling på två eller tre procent om året för storleken på min framtida pension?

Risken i PPM-fonder

För några år sedan gjorde dåvarande Premiepensionsmyndigheten, PPM, ett försök att beskriva hur olika risknivåer kunde påverka utfallet av premiepensionen.
Ett pedagogiskt försök som kanske liknar det danska exemplet.

De gröna pilarna är den förväntade avkastningen på fonder med låg risk och ju rödare pilar desto högre blir risken.

Från Premiepensionsmyndighetens PPM-Lots.
Från Premiepensionsmyndighetens PPM-Lots

Men låg risk hamnar det mest sannolika utfallet vid pension efter ett mångårigt PPM-sparande om omkring 4 000 kronor i månaden i pension. Skillnaden mellan bästa och sämsta tänkbara utfall ligger på dryga tusenlappen.

Men högsta risk hamnar det mest sannolika utfallet på närmare 7 000 kronor, men fallhöjden är betydligt högre än för den som väljer lägre risk. Skillnaden i utfall mellan sämsta och bästa alternativ är 9 000 kronor i månaden.

Känn efter själv, vilken kurva skulle du välja? Inte helt enkelt, eller hur? I synnerhet inte som premiepensionen bara är en del, kanske 15-20 procent, av den totala pensionen. Vilken är risken i inkomstpensionen och i tjänstepensionen? Hur mycket risk har du i din totala pension och vad betyder den risken för vad du kan räkna med att få i pension per månad i framtiden?

Danskt försök sprack

Sedan en tid tillbaka har den danska motsvarigheten till minPension, PensionsInfo funderat på hur risken i pensionssparandet ska åskådliggöras, för att öka förståelsen hos spararna. Meningen är att det ska bli lättare för spararna att förstå att olika risknivåer kan ge olika utfall och hur stora skillnaderna i de utfallen är. Alltså hur bra – eller hur dåligt – det kan gå beroende på risknivån.

Kunderna borde få information om både den förväntade pensionsutbetalningen och osäkerheten om den, det vill säga inom vilka intervall , med 90 procents sannolikhet, utbetalningarna kan hamna. En enhetlig riskmärkning borde införas som branschstandard. Det ska gå att jämföra olika produkter som till exempel har märkningen, hög- medel- eller låg risk.

Bolagen bör införa samma märkning på sina portföljinvesteringar, till exempel traditionella försäkringar.

Men när exemplen på utfall presenterades för spararna blev resultatet inte alls som väntat. Spararna tyckte inte om vad de såg. De var inte alls medvetna om hur stor risk de faktiskt tog med sitt sparande. Att se de olika tänkbara utfallen gjorde dem bara mer osäkra på hur de skulle placera sina pensionspengar.

Enligt PensionsInfos egen analys var de danska spararna helt enkelt inte mogna riktigt än för att prata om finansiell risk på det konkreta viset.

Frågan är om svenska pensionssparare är det?

I minPensions prognoser räknar vi med risken som finns i den branschstandard som bolag och myndigheter enats om. Här antas den reala värdeutvecklingen vara 2,1 procent om året.

Text och bild: Kristina Kamp, pensionsekonom minPension

Det här kan bli ett av världens bästa fondutbud

”Det här kan bli ett av världens bästa fondutbud” säger Erik Fransson, chef för Pensionsmyndighetens fondtorgsavdelning om det bantade fondtorget inom PPM.

Efter skandalerna som skakade premiepensionstorget har regeringen bestämt att antalet fonder inom premiepensionen ska bli färre. minPensionsPodden träffade Erik Fransson för att ta reda på när och hur fonderna försvinner. I podden får du veta vad som händer med dina pengar om du har en fond som inte ska vara kvar.

Lyssna nu!

 

Orange kuvertet fyller 20 år

Orange kuvertet skickas i år ut för 20:e gången. Det var på våren 1999 som det stora orange kuvertet delades ut första gången. Nu, 2019, är kuvertet mest en symbol för pensioner. Informationen i orange kuvertet hittar du redan nu när du loggar in på minPension. Här finns dessutom information om dina andra pensioner.

orange kuvertKuvertet, som nu även går att få digitalt, har med åren bantats från sex sidor till två. Numera är informationen mest ett kvitto på att du tjänat in nya pensionsrätter när du deklarerat. Avsändare från början vad Försäkringskassan och sedan även den nybildade Premiepensionsmyndigheten, PPM. Sedan 2010 är det Pensionsmyndigheten som skickar informationen.

datormus-tangentbord-orange-kuvert-print_500Kuvertet fyller fortfarande funktion som väckarklocka. En gång om året kan det vara dags att fundera på att de flesta av oss blir så gamla att vi kommer att leva av vad pensionen ger i många år. Informationen kring vad du faktiskt kan vänta dig i pension är oändligt mycket bättre än för 20 år sedan. För femton år sedan lanserades minPension, en digital tjänst där alla pensioner finns samlade och där det dessutom går att testa olika utfall för vad som händer med din framtida pension om du till exempel vill gå ner i lön eller jobba lite längre.

Bromsar och oro

År 2005 spådde dåvarande statsminister Göran Persson att framtida pensionärer kunde bli besvikna när de upptäckte att pensionerna kopplats så tydligt till ekonomisk utveckling och demografi.

Några år senare, 2010, sänktes inkomstpensionen för pensionärerna till följd av den så kallade bromsen, som är den inbyggda balanseringsmekanismen som finns för att garantera rättvisa mellan generationerna. Även framtida pensionärer fick ett bantat pensionskonto. Ytterligare bromsar sänkte pensionerna 2011 och 2014. Från och med i år är bromsens effekter borta.

Alternativ pensionsålder

I många år har kuvertet innehållit prognoser för hur stor den allmänna pensionen kan antas bli vid olika uttagsåldrar. Numera är prognosen borta och istället hänvisas till minPensions prognoser som även omfattar tjänstepension och privat sparande.

En gammal graf från orange kuvert
Den alternativa pensionsåldern har skrotats

Några år har kuvertet visat en alternativ pensionsålder, ett försök att grafiskt visa att vi behöver jobba några år till för att få samma pensionsnivåer som tidigare generationer.

Även de som redan är pensionärer får ett orange kuvert. Här handlar informationen om utbetalning av pensionen. Pensionärerna är först ut med att få sina kuvert.

Från mitten av februari är det alla andras tur. Alla som arbetat och betalas skatt 2017 får ett kuvert, antingen i brevlådan eller digitalt. Totalt omfattas 4 650 000 pensionssparare och 1 790 000 pensionärer.

Den som vill se hur inbetalningarna till den allmänna pensionen sett ut tidigare år kan logga in på Pensionsmyndighetens hemsida. Gå in under fliken Mina tjänster och klicka sedan på Pensionskonton. Då kan du se alla inbetalningar över tid som gjort till din allmänna pension.

Då kommer orange kuvertet till dig

14-18 januari: Alla pensionärer

Från 8 februari: Nya premiepensionssparare i Sverige

Från 18 februari: Alla pensionssparare med utlandsadress

8-14 februari: Västmanland, Dalarna, Gävleborg,Västernorrland, Västerbotten, Norrbotten

18-22 februari: Stockholm

22 februari-1 mars: Uppsala, Södermanland, Östergötland, Jönköping, Kronoberg, Kalmar

1-8 mars: Västra Götaland, Värmland, Örebro

8-15 mars: Skåne, Blekinge, Halland, Gotland

Text och bild: Kristina Kamp, pensionsekonom minPension

Det måste löna sig att jobba

Bild på Daniel BarrStrax innan jul begav sig minPensionsPodden till Pensionsmyndigheten på söder i Stockholm för att träffa Daniel Barr, som är ny generaldirektör sedan hösten 2018.

Det blev ett spännande samtal om myndighetens uppdrag, om låga pensioner och om rättvisa pensioner.

 

 

Plus och minus med att ge bort premiepension (PPM)

Buss par

Uppmaningarna kommer från flera håll nu. Ska kvinnor få högre pension bör de få sin mans premiepension. Kanske även sambons så småningom om det förändringsförslaget blir av.

Ännu så länge är premiepensionen den enda pensionen som faktiskt kan ges bort. Men det finns även planer på att förändra tjänstepensionerna på liknande sätt.

Så vad är för- och nackdelar med att flytta pensionspengar på det viset?

Bakgrunden till premiepension

När premiepensionen lades till som en del i den allmänna pensionen tillkom även en möjlighet att ge bort den till maka eller make. Man kan tycka att det rimmar illa med tanken att pensionen ska trygga din ålderdom och att vi dessutom alla ingår i det allmänna försäkringssystem som den statliga pensionen innebär. Men sett till tidsandan är det kanske lättare att förstå tanken bakom. Änkepensionerna hade nyligen avskaffats och kanske hade politikerna lite dåligt samvete för det. Arbetslivet var än mer snedfördelat än nu. Männen kammade in merparten av lönerna, kvinnorna jobbade deltid och tog hand om det mesta av det oavlönade hemarbetet.

Så fungera reglerna kring premiepension

Är du gift kan du ge bort de premiepensionspengar du kommer att tjäna in. Du kan däremot inte ge bort de pengar du redan har på ditt premiepensionskonto. Hos Pensionsmyndigheten finns en blankett att fylla i. Premiepensionen överförs då årsvis på framtida inkomster. Hela beloppet ska överföras. Som mest kan det handla om kanske 12 000 kronor per år, eller 2,5 procent av inkomster upp till omkring 40 000 kronor i månaden. I samband med att pengarna förs över tas en ”avgift” på sex procent av pengarna ut. Den tillfaller andra sparare som annars riskera att gå miste om pengar. I det här fallet handlar det alltså om 720 kronor som försvinner innan pengarna förs över.

Vid skilsmässa upphör överföringarna automatiskt. Annars krävs ytterligare en blankett till Pensionsmyndigheten där det framgår att överföringen ska upphöra.

Effekt av att ge bort premiepension

Ett par där ena partnern, med en lön på 40 000 kr i månaden ger bort sin premiepension i 30 års tid till sin maka eller make omfördelar pensionen så att det, enligt gängse prognosberäkningar, ger 2 000 kronor mer i månaden i pension för den som får pengarna.

Argument för att ge bort premiepensionen

Högre pension till den som annars får lite: Själva tanken med möjligheten är ju att höja pensionen för den som annars har låg pension. Men för att det ska bli några pengar att tala om behövs många års överföring. Om en person med maximal avsättning ger bort sin premiepension i 30 år så kommer det, enligt den värdeutveckling som prognosstandarden räknar med, att ge 2 000 kronor mer i månaden i pension. Den som ger bort sin premiepension får motsvarande minskning.

 Skattefördelar:  Som skatteplaneringsverktyg kan en överföring  av premiepensionen fungera bra, givet att skatterna ser ut ungefär som i dag. Om kvinnan får högre pension och mannen lägre kan det, för det enskilda hushållet vara en bra affär. Den som ger bort premiepensionen har ofta en högre marginalskatt, även som pensionär, än sin partner. Det bli plus i den gemensamma plånboken.

Nivån på eventuell garantipensionen påverkas inte även om premiepension dubblas. Däremot påverkas nivån på bostadstillägget om det är aktuellt.

Skilsmässa: Vid skilsmässa ingår inte premiepension i bodelningen. Bra för den som fått pengarna.

Sparande för den som inte har råd. Att ge bort premiepensionen är dessutom ett sätt att föra över pengar till sin maka utan att behöva sätta av pengar här och nu, till exempel i någon typ av sparande. Skönt för ett hushåll med tajt ekonomi. Premiepensionen är framtida pengar.

Döva samvetet: I en familj där ena parten ibland kanske känner lite dåligt samvete för att det blir många timmar på jobbet är överföring av premiepensionen ett bra sätt att känna sig lite duktig och jämställd.

Argument för att inte ge bort premiepensionen

Lägre egen pension: Även om inkomstskillnaderna i ett äktenskap är stora i början så kan de förändras med tiden. Den som har högre lön nu kan bli arbetslös och sjuk. Att avstå från premiepensionen innebär att den egna pensionen minskar. De går inte att få tillbaka, till exempel vid en skilsmässa.

Pengarna försvinner vid dödsfall: Om den som fått premiepensionen avlider så försvinner pengarna till andra sparare.

Risk för låg pension ändå: Den som går ner i deltid många år, eller väljer att gå tidigt i pension, kanske för att pensionera sig samtidigt med maken, riskerar att få en väsentligt lägre pension. Att ge bort premiepension kompenserar sällan fullt ut för det bortfallet.

Pengar i sjön: Om den som har fått premiepensionen och därmed höjt sin egen pension men samtidigt gått miste om möjligheten att få bostadstillägg så är det nog mest skattebetalarna som blir glada. Effekten i den egna plånboken minskar.

Konserverar gamla könsroller: Om möjligheten att ge bort pension blir allt vanligare konserveras gamla könsroller. Det brukar sällan gynna kvinnors ekonomi.

Text: Kristina Kamp, pensionsekonom

Här finns alla år du tjänat in till din pension

Den vanligaste frågan om pensioner är: Hur mycket blir det? Det svaret finns i våra prognoser. Den näst vanligaste är: Finns allt det jag tjänat in med? Nu finns det bra möjligheter att ta reda på hur alla dina år i arbetslivet påverkar din framtida pension.

Det är Pensionsmyndigheten som har en ny tjänst, en lista på alla dina år då du tjänat in till allmän pension. Här kan du se, år för år, vad du tjänat in till din allmänna pension. Ju fler år du har arbetat desto längre blir listan. Där framgår tydligt- alla år räknas. Även år då du kanske inte haft så goda inkomster.

Så här gör du för att hitta dina egna siffror:

Logga in på Pensionsmyndighetens hemsida. Klicka på ”Mina tjänster”

2018-03-01_2

Då får du upp en lång lista på olika saker du kan göra hos Pensionsmyndigheten. Längst ner i den listan hittar du ”Mina Pensionskonton”.

2018-03-01_3

Du kommer hela ditt deklarerade arbetsliv upp, det vill säga, alla år då du betalat skatt på dina löneinkomster. Det är ju de som ligger till grund för den allmänna pensionen.

Det går att klicka på varje år för att få mer detaljer.

2018-03-01_4
Listan på arbetade år kan gå långt tillbaka i tiden för den som närmar sig pension.

I det här exemplet, från 1979, är den pensionsgrundande inkomsten 46.900 kronor. Av det gick 18,5 procent till den framtida pensionen, alltså 8.676 kronor.

Intjänandetaket det året var 98.250 kronor. Löner högre än så gav inga pensionsrätter.

Fortfarande gäller att maxavsättningen går vid 7,5 inkomstbasbelopp. I år, 2018, är den summan 468.750 kronor. Det betyder att den maximala insättningen till pensionsrätter hamnar på 86.700 kronor.

Den som har haft barn under fyra år, och haft den lägsta inkomsten i familjen det året, får barnårsrätter. De finns också med i listan:

2018-03-01_1

Det finns även en ruta som summerar alla år av insättningar till din framtida pension. Här finns också den totala värdeutvecklingen, både för inkomst – och premiepensionen.

2018-03-01_5.jpg
Här finns det samlade underlaget till din allmänna pension.

Du ser vad du betalat in – och var pengarna är värda i dag. Här finns också uppgifter om balansering. Det är en minuspost i inkomstpensionen, som också kallas för bromsen. Om inbetalningarna till allas inkomstpension inte förväntas räcka till för alla utbetalningar så minskar beloppet något tills det råder balans mellan inbetalningar och förväntade utgifter.

Arvsvinster finns också med. Det är pengar som betalats in till ditt konto från andra i din ålder som redan hunnit avlida.

Här redovisas också de administrationsavgifter som Pensionsmyndigheten tagit ut. Den tas ut både för inkomst-  och premiepensionen. Till det kommer de fondavgifter som betalats till fondbolagen för förvaltningen av premiepensionen.

Tjänstepensionen inte med

Det som inte finns med i den här sammanställningen är uppgifter om din tjänstepension och hur du tjänat in den under dina arbetsår. Men listan med alla inbetalningar till din allmänna pension kan ändå vara till hjälp.  Den ger en ledtråd som visar vilka år du arbeta och hur mycket du tjänat de åren, åtminstone om du haft inkomster under 7,5 inkomstbasbelopp.

Efter flera decennier i arbetslivet är det ju inte alldeles rätt att komma ihåg vilka år du arbetat eller vilken lön du haft de åren.

På minPension kan du se hur mycket pengar du tjänat in till din tjänstepension, men här finns inte detaljerna om hur och när du tjänat in den. För att veta mer kan du behöva vända dig till de bolag som förvaltar dina pengar eller till den valcentral dit din arbetsgivare har skickat pengarna till din tjänstepension.

Text: Kristina Kamp

 

 

Så läser du det nya bantade orange kuvertet

orange-kuvert-pc3a5-vc3a4g_1.jpg

I år är det inte mycket kvar av det gamla orange kuvertet. Det är hårdbantat.  Många får det inte ens i brevlådan längre. Det som finns kvar är inte mindre viktigt för det. Här är en guide till vad siffrorna betyder.

 Det är inte ens säkert att det orange kuvertet hamnar i brevlådan längre. Allt fler får bara en digital påminnelse om vad som är på gång.

”Pensionsmyndigheten har valt att lyfta fram minPensions uppgifter på sin webbplats istället”

Anledningen till att kuvertet bantats är att Pensionsmyndigheten valt att lyfta fram minPensions uppgifter på sin webbplats istället. Men det finns fortfarande uppgifter kvar i det orange kuvertet som inte framgår i prognosen.

Hur hittar jag mitt orange kuvert?

Jämför du 2018 års kuvert med 2017 ser du att mycket är borta. Det finns till exempel inte längre några prognoser för hur stor din allmänna pension förväntas bli, eller någon ” lämplig” pensionsålder för att du ska få ungefär samma pension som tidigare generationer.

Vill du veta prognosen för din allmänna pension och för hela din pension så hittar du de uppgifterna lättas här på minPension.se. Här ser du också hur just din pension påverkas om du jobbar något eller några år mer än du tänkt dig från början.

Vad betyder alla uppgifter i orange kuvert?

Kvar i kuvertet finns uppgifter om hur dina pensionskonton för den allmänna pensionen förändrats under 2017.

Logga in på Pensionsmyndighetens hemsida. Du hittar länken till kuverten alldeles under sökfunktionen: Här finns inte bara årets kuvert utan även gamla årgångar.

2018-02-27_1
Här kan du se vad som hänt med din allmänna pension under 2017

Överst står det värde som din inkomst– och premiepension hade vid årsskiftet 2016/2017.

Beslutad pensionsrätt för 2016: Här är värdet på de pensionsrätter du tjänat 2016 och deklarerade för snart ett år sedan. De är uppdelade på inkomstpension och premiepension.

Minskning av beslutad pensionrätt pga balansering. Balansering är ett annat ord för bromsen i pensionssystemet. Det betyder att om det inte finns tillräckligt med pengar för att betala ut pension till dagens pensionärer så minskar uppräkningen av pensionerna – lägre lönelyft helt enkelt. Det drabbar även oss som inte börjat ta ut pension än.

Arvsvinst från avlidnas pensionskonton: Alla blir inte så gamla så de får pension. Vi som överlever ärver deras pengar.

Administrations- och fondavgift: Höga avgifter pratas det ofta om när det handlar om pensioner. Avgifterna är viktiga eftersom de tas ut så väldigt många år.

Även Pensionsmyndigheten tar ut administrativ avgift för att sköta den allmänna pensionen. För den som närmar sig pensionsåldern är det inte ovanligt med en avgift på omkring en 1000-lapp om året.

Till det kommer avgifter till fondförvaltarna som förvaltar premiepensionen.

Värdeförändring: Just i år är det mest plussiffror här. Både inkomstpensionen och de flesta fonderna har stigit i värde. Men så behöver det inte vara. Det finns år med minussiffror.

Premiepensionen

Nästa punkt i kuvertet är premiepensionen. Här finns en översikt över vilka fonder du hade vid årsskiftet och vilken värdeutvecklingen var. Vill du ha färskare siffror loggar du in på minPension. Under fliken Allmän pension kan du varje dag se hur det går för dina fonder.

I kuvertet finns också uppgifter om vad fonderna kostat, för dig och för den genomsnittliga pensionsspararen. Du kan också ser vilken värdeutvecklingen varit, i dina fonder och för genomsnittet.

Men det här gäller bara för 2017. Vill du veta hur ditt PPM-sparande gått över tid så loggar du in på ”Mina sidor” hos Pensionsmyndigheten.

Scrolla ner så långt du kan på sidan så hittar du uppgifter om ditt fondsparande. Under rubriken Värdeförändring kan du både se vilken värdeförändring du haft hittills i år och vilken årlig värdeförändring du haft sedan du började tjäna in till din premiepension.

Vill du sedan veta mer om vad som är genomsnittet för alla premiepensionssparare så tittar du här: >>

Så här såg den genomsnittliga värdeutvecklingen ut vid årsskiftet 2017/2018

2018-02-27_2
Det här är den årliga värdeutvecklingen för alla PPM-sparare. Din egen motsvarande siffra hittar du om du loggar in på Mina sidor hos Pensionsmyndigheten.

Sidan 2: Här kan du överklaga om något är fel

Sidan två i kuvertet är ett kvitto. Här finns uppgifter på hur dina nya pensionsrätter räknats fram. Om du inte tycker att siffrorna stämmer kan du överklaga till den adress som står längst ner.

Text: Kristina Kamp, pensionsekonom